注:2022~2023年市值排名情况和波动幅度来源为GlobalData报告,
截至2024年2月21日的市值数据来源为wind
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在排名前20的公司中,9家公司的市值在2023年实现了正增长,其中礼来(59.2%)、诺和诺德(51.5%)、福泰制药(41.4%)和再生元(21.8%)四家公司的市值较2022年增长超过20%。
礼来在2023年的市值涨幅最大,增长近60%,至2023年末达5534亿美元,超越第二名强生,坐上生物医药行业的头把交椅。GlobalData指出,其市值大幅增长得益于用于治疗2型糖尿病的药物Mounjaro (tirzepatide)在第一、第二和第三季度的良好表现。根据GlobalData的预测,Mounjaro2023年全球销售额将达到47亿美元。
2024年,礼来的市值持续增长,截至目前已达7173.54亿美元,摩根士丹利分析师猜测它是否会成为“七巨头”之外第一家市值达到1万亿美元的美国公司。
同样,凭借肥胖和糖尿病药物Wegovy和Ozempic的成功,诺和诺德的市值增长至3550亿美元,跻身2023年全球生物制药公司市值TOP3。而且,如果按照2024年2月21日的最新数据,诺和诺德市值达5534.6亿美元,已经超过2023年末排名第二的强生,仅次于礼来。
福泰和再生元则是刚踏入“千亿美元俱乐部”的新玩家。GlobalData指出,Vertex与CRISPR Therapeutics合作开发的Cas9基因编辑细胞疗法在两个适应症上获得FDA批准,创造了历史,这使其在2023年市值增长了41.4%。根据最新数据,福泰制药的市值为1086.55亿美元。
Regeneron的市值增长则归功于其重磅药物Eylea的高剂量版本获批用于治疗湿性年龄相关性黄斑变性、糖尿病性黄斑水肿和糖尿病性视网膜病变患者,这可能能够抵消Eylea因生物仿制药竞争迫在眉睫而出现的预期销售下滑。Regeneron在2023年底的市值略低于957亿美元,但截至目前已突破1000亿美元,接近1040亿美元。
残酷的市场竞争之中,有人欢喜有人忧。2023 年,11家生物制药公司的市值出现下降,其中Moderna(-45.1%)、辉瑞(-43.5%)、百时美施贵宝(-31.8%)、强生(-18.3%)和第一三共(-14.1%)的市值环比降幅超过10%。
Moderna和辉瑞市值下降的一大原因是市场对其COVID-19 产品的需求减少。
2024年2月23日,Moderna公布2023年年报,年度首亏47.14亿美元,上年同期盈利83.62亿美元,由盈转亏;总营收68.48亿美元,同比减少64.45%。
另外,辉瑞在第四季度宣布终止Danuglipron的临床III期试验计划,辉瑞原本打算以Danugliplon在减肥药市场上与诺和诺德的Wegovy和礼来的Mounjaro竞争,以缓解新冠疫情后的收入下降。
百时美施贵宝的市值在2023年下降了31.8%,GlobalData认为,这主要是由于仿制药竞争导致其血液癌“重磅药物”Revlimid的销售额下降。2021年,Revlimid在全球最大的抗癌药物中排名第二,销售额高达128亿美元,成为BMS收入最高的产品。然而,随着Sandoz、Teva等仿制药大头对Revlimid的专利挑战以及仿制药的出现,BMS在2022年就预计Revlimid的销售额将在95亿~100亿美元的峰值后每年下降20亿~25亿美元。
强生也面临着相同的困境。2022年,强生还是全球生物制药市值第一,而截至目前,强生已经连续被两家公司反超,以3802.48亿美元的市值位居第三。尽管2023年其自免领域“销冠”Stelara销售同比增长11.7%,销售额达108.58亿美元,但是,2023年Stelara一项关键专利到期,以及面临的生物仿制药的竞争,让人们对Stelara的担忧与日俱增。
榜单的最后,GlobalData分析师艾莉森-拉比亚Alison Labya总结道:“那些从COVID-19相关产品转向减重药物的公司在2023年获得了成功……尤其是与那些面临《通胀抑制法案》规定的药品价格谈判的公司,以及那些即将从专利悬崖跌落的公司相比。”